Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh digital transformation, competitive advantage, dan innovation terhadap kinerja UMK di Surabaya, serta menguji peran competitive advantage dan innovation sebagai variabel intervening. Penelitian ini dilatarbelakangi oleh pentingnya peningkatan kinerja UMK sebagai sektor dominan dalam perekonomian Indonesia. Metode penelitian menggunakan pendekatan kuantitatif melalui survei terhadap 150 pemilik UMK di Surabaya dan dianalisis menggunakan PLS-SEM. Hasil penelitian menunjukkan bahwa digital transformation berpengaruh signifikan terhadap competitive advantage dan innovation. Competitive advantage berpengaruh signifikan terhadap kinerja UMK dan competitive advantage terbukti memediasi hubungan digital transformation terhadap kinerja UMK. Namun, Digital transformation tidak berpengaruh signifikan secara langsung terhadap kinerja UMK, melainkan berpengaruh signifikan secara tidak langsung melalui variabel intervening, yaitu competitive advantage dan innovation. Selain itu, innovation tidak berpengaruh langsung terhadap kinerja UMK dan tidak memediasi hubungan antara digital transformation dan kinerja UMK. Penelitian ini memberikan implikasi bagi pemilik UMK dalam meningkatkan pemanfaatan digital transformation secara strategis dan memperkuat competitive advantage agar dapat meningkatkan kinerja usaha, serta membuka peluang untuk peneliti selanjutnya mengevaluasi ulang hubungan antar variabel dan meneliti variabel lain dalam konteks berbeda.