Penelitian ini menguji bagaimana peran human capital pemilik usaha dalam meningkatkan financial performance usahanya. Peneliti berfokus pada investasi human capital yaitu pendidikan, pelatihan, latar belakang bisnis keluarga, dan pengalaman terhadap kinerja keuangan yang diukur dari tingkat keuntungan (profit) dan penjualan (sales). Selain itu, peneliti menguji variabel inovasi sebagai mediasi antara human capital dengan financial performance. Jenis penelitian yang dilakukan ialah penelitian kuantitatif dengan sumber data primer. Sampel yang digunakan adalah pemilik usaha berskala mikro dan kecil di Bali dengan jumlah 102 responden. Data dikumpulkan melalui penyebaran kuesioner kepada pemilik-pemilik UMK. Metode analisa data yang digunakan dalam penelitian ini adalah Analisis Regresi Berganda dengan Analisis Mediasi. Hasil penelitian menunjukkan adanya pengaruh signifikan human capital terhadap financial performance secara langsung maupun melalui mediasi inovasi.